Análise fundamental vs análise técnica forex livre

Análise Técnica: Vs fundamental. Análise Técnica Análise técnica e análise fundamental são as duas principais escolas de pensamento nos mercados financeiros. Como vimos, a análise técnica analisa o movimento de preço de uma segurança e usa esses dados para prever seus movimentos de preços futuros. A análise fundamental, por outro lado, analisa fatores econômicos, conhecidos como fundamentos. Vamos entrar nos detalhes de como essas duas abordagens diferem, as críticas contra a análise técnica e como a análise técnica e fundamental pode ser usado em conjunto para analisar os títulos. Os Gráficos de Diferenças vs Demonstrações Financeiras No nível mais básico, um analista técnico aborda uma segurança a partir dos gráficos, enquanto um analista fundamental começa com as demonstrações financeiras. (Para obter mais informações, consulte Introdução à Análise Fundamental e Análise Avançada de Demonstrações Financeiras.) Examinando o balanço patrimonial. Demonstração de fluxo de caixa e demonstração de resultados. Um analista fundamental tenta determinar o valor de uma empresa. Em termos financeiros, um analista tenta medir o valor intrínseco de uma empresa. Nesta abordagem, as decisões de investimento são bastante fáceis de fazer - se o preço de um estoque negocia abaixo de seu valor intrínseco, é um bom investimento. Embora esta seja uma simplificação excessiva (a análise fundamental vai além das demonstrações financeiras) para os propósitos deste tutorial, este princípio simples é válido. Comerciantes técnicos, por outro lado, acreditam que não há razão para analisar os fundamentos de uma empresa, porque estes são todos contabilizados no preço das ações. Técnicos acreditam que todas as informações de que necessitam sobre um estoque podem ser encontradas em seus gráficos. Time Horizon Análise fundamental leva uma abordagem relativamente a longo prazo para analisar o mercado em comparação com a análise técnica. Embora a análise técnica possa ser usada em um período de semanas, dias ou mesmo minutos, a análise fundamental analisa freqüentemente os dados ao longo de vários anos. Os diferentes prazos que essas duas abordagens usam é um resultado da natureza do estilo de investimento a que cada um deles aderem. Pode levar muito tempo para que o valor de uma empresa seja refletido no mercado. Assim, quando um analista fundamental estima o valor intrínseco, um ganho não é realizado até que o preço do mercado de ações aumente para seu valor correto. Este tipo de investimento é chamado de investimento de valor e assume que o mercado de curto prazo está errado, mas que o preço de um determinado estoque irá corrigir-se a longo prazo. Este longo prazo pode representar um período de tempo de vários anos, em alguns casos. (Para mais introspecção, leia Warren Buffett: Como ele faz isso e o que é Warren Buffetts Investing Style) Além disso, os números que um fundamentalista analisa só são liberados durante longos períodos de tempo. As demonstrações financeiras são arquivadas trimestralmente e as variações nos lucros por ação não surgem diariamente como informações de preço e volume. Lembre-se também que os fundamentos são as características reais de um negócio. A nova administração não pode implementar mudanças radicais durante a noite e leva tempo para criar novos produtos, campanhas de marketing, cadeias de suprimentos, etc. Parte dos motivos pelos quais os analistas fundamentais usam um prazo de longo prazo é porque os dados utilizados para analisar um estoque É gerado muito mais lentamente do que os dados de preço e volume utilizados pelos analistas técnicos. Negociação versus Investimento Não só a análise técnica é mais de curto prazo na natureza do que a análise fundamental, mas os objetivos de uma compra (ou venda) de um estoque são geralmente diferentes para cada abordagem. Em geral, a análise técnica é usada para um comércio. Enquanto a análise fundamental é utilizada para fazer um investimento. Os investidores compram ativos que acreditam poderem aumentar em valor, enquanto os investidores compram ativos que acreditam poder vender a terceiros a um preço maior. A linha entre um comércio e um investimento pode ser borrada, mas caracteriza uma diferença entre as duas escolas. Os críticos Alguns críticos vêem a análise técnica como uma forma de magia negra. Não se surpreenda ao vê-los questionar a validade da disciplina até o ponto em que eles zombam de seus apoiantes. Na verdade, a análise técnica só recentemente começou a desfrutar de alguma credibilidade mainstream. Enquanto a maioria dos analistas em Wall Street se concentrar no lado fundamental, praticamente qualquer corretora maior emprega analistas técnicos também. Grande parte da crítica da análise técnica tem suas raízes na teoria acadêmica - especificamente a hipótese de mercado eficiente (EMH). Esta teoria diz que o preço dos mercados é sempre o correto - qualquer informação comercial passada já está refletida no preço do estoque e, portanto, qualquer análise para encontrar títulos subvalorizados é inútil. Existem três versões do EMH. Na primeira, chamada eficiência da forma fraca. Todas as informações sobre preços passados ​​já estão incluídas no preço atual. De acordo com a eficiência da forma fraca, a análise técnica não pode prever movimentos futuros, porque todas as informações passadas já foram contabilizadas e, portanto, analisar as ações após movimentos de preços não fornecerá nenhuma visão de seus movimentos futuros. Na segunda, a eficiência da forma semi-forte. Se que a análise fundamental é de pouca utilidade para encontrar oportunidades de investimento. A terceira é a eficiência da forma forte. Que afirma que toda a informação no mercado é contabilizada em um preço das ações e nem análise técnica ou fundamental pode fornecer aos investidores com uma vantagem. A grande maioria dos acadêmicos acredita em pelo menos a versão fraca de EMH, portanto, do seu ponto de vista, se a análise técnica funciona, a eficiência do mercado será questionada. (Para mais introspecção, leia o que é Eficiência de Mercado e Trabalhando Através da Hipótese de Mercado Eficiente.) Não há uma resposta correta a respeito de quem está correto. Há argumentos a serem feitos em ambos os lados e, portanto, cabe a você fazer a lição de casa e determinar sua própria filosofia. Eles podem coexistir Embora a análise técnica ea análise fundamental sejam vistas por muitos como opostos polares - o petróleo ea água de investir - muitos participantes do mercado tiveram grande sucesso ao combinar os dois. Por exemplo, alguns analistas fundamentais usam técnicas de análise técnica para descobrir o melhor momento para entrar em uma segurança subestimada. Muitas vezes, esta situação ocorre quando a segurança é severamente sobrevendido. Por tempo de entrada em uma segurança, os ganhos sobre o investimento pode ser muito melhorada. Alternativamente, alguns comerciantes técnicos podem olhar para os fundamentos para adicionar força a um sinal técnico. Por exemplo, se um sinal de venda é dado através de padrões técnicos e indicadores, um comerciante técnico pode olhar para reafirmar sua decisão, olhando para alguns dados fundamentais fundamentais. Muitas vezes, ter os fundamentos e técnicos de seu lado pode fornecer o melhor cenário para um comércio. Embora a mistura de alguns dos componentes da análise técnica e fundamental não seja bem recebida pelos grupos mais devotados em cada escola, há certamente benefícios para, pelo menos, compreender ambas as escolas de pensamento. Nas seções seguintes, bem dar uma olhada mais detalhada em análise técnica. Compreendendo Vs Fundamentais. Análise Técnica Uma política monetária não convencional na qual um banco central adquire ativos financeiros do setor privado para diminuir os juros. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve para outra instituição depositária. Uma carteira de títulos de renda fixa nos quais cada título tem uma data de vencimento significativamente diferente. O propósito de. A data de vencimento de vários futuros de índices de ações, opções de ações, opções de ações e futuros de ações individuais. Todas as ações. Um tipo de apólice de seguro onde o segurado paga uma quantidade especificada de despesas de bolso para serviços de saúde tal. Ações governamentais e políticas que restringem ou restringem o comércio internacional, muitas vezes feito com a intenção de proteger locais. Estas são metodologias falsas que não têm nenhuma prova de sempre gerar mais alfa do que atirar dardos. Antes eu era um comerciante em uma empresa de Wall Street, eu costumava obsess sobre esses conceitos. Devo literalmente ler cada livro na seção de finanças pessoais da livraria. Uma vez que entrei na indústria, percebi que os verdadeiros comerciantes que ganham dinheiro têm uma vantagem que não é ensinada em livros. A borda pode ser tecnologia, ou informações privilegiadas, etc Mas uma coisa é certa, ninguém fala sobre análise técnica ou fundamental como eles sabem BS BS alimentados a todos os amadores. Como um comerciante, eu fiz mais de 500 retornos anuais, tendo pouco ou nenhum risco. Os comerciantes companheiros fizeram bônus nos milhões. Esses caras têm estratégias proprietárias que nunca compartilham com você. Por que eles Então, sua estratégia seria rapidamente saturado e parar de trabalhar como eles têm de compartilhar lucros com você. Aqui está um pequeno truque de vida que aprendi sobre como os ciclos econômicos funcionam: A corrida ao ouro - uma ineficiência foi descoberta onde é possível fazer muito dinheiro em pouco tempo. Saturação - as primeiras pessoas em ter limpado e todo mundo está correndo para pegar o que for deixado. (A Internet em 2000, algo de comércio de 2000-2008, aplicativos de telefone inteligente de 2009-presente) Muitas vezes, essas coisas ultrapassam, levando a um ciclo de ruptura do boom à medida que a bolha explode Livros de venda - os primeiros vencedores da reivindicação de corrida do ouro para ensinar-lhes suas quotmethodsquot para como ser tão bem sucedido como eles. Eles continuam a apontar para o seu sucesso como prova de sua credibilidade, e as pessoas crédulas compram nele sem pedir quotif esta é uma maneira tão certa de ganhar dinheiro, por que aren039t você ainda fazê-lo Por que você está nos ensinando e fazendo uma fração de O que você poderia fazer apenas fazendo thisquot A resposta é que a corrida do ouro acabou, mas a corrida do ouro para as pessoas crédulas nunca termina. Não seja o otário. Ou participar de uma verdadeira empresa comercial ou apenas comprar e manter SPY e gastar seu tempo livre em um hobby que realmente irá fornecer retornos na vida. 724 Visualizações middot Ver Upvotes middot Não é para reprodução Marc Gerstein. Portfolio123, Especialista em regras (factor) com base em investimento Twitter: MHGerstein Depende do conjunto de habilidades one039s e temprement. Mas tenha cuidado para ficar preso em acreditar it039s uma correção rápida, como pode parecer possível e tentador desde you039re lidar com preço justo e talvez volume. 172 Visualizações middot Not for Reproduction